É o oitavo livro de Machado de Assis e marca sua estreia no romance. A trama é composta de um quadrilátero amoroso formado por Félix, homem marcado pela dúvida e pelo ciúme, a viúva Lívia, a jovem Raquel e o romântico Meneses. A quadrilha amorosa, que não foge às convenções românticas, acaba por desandar, expondo o artificialismo das expectativas dos leitores, que a obra frustra sistematicamente.